В предыдущей статье было подробно рассказано, какими инструментами следует пользоваться на фондовом рынке начинающему инвестору. И вот теперь мы подходим к самому главному – формированию инвестиционного портфеля (далее — ИП). Именно от его состава будет зависеть успешность ваших инвестиций в фондовый рынок.
Как уже писалось ранее, при формировании ИП следует опираться на выбранную инвестором стратегию его поведения на рынке (бирже). Для начинающего лучше всего подойдет та, что минимизирует риски инвестиций при сохранении приемлемой их доходности. Именно этим качествам вполне удовлетворяет «консервативная» (иначе – дивидендная) стратегия, где основная прибыль получается инвестором в виде дивидендов по акциям и купонным выплатам от облигаций. Дополнительным можно будет считать доход, который возникает при увеличении курсовой стоимости акций на рынке, и такое случается довольно часто. Однако не всегда и не со всеми акциями. Почему часто происходит именно рост, а не снижение стоимости акций мы рассмотрим в одной из следующих статей. А сейчас вернемся к главному.
Начинающему инвестору при формировании своего портфеля ценных бумаг рекомендуется придерживаться следующих нескольких неписанных правил:
- Не кредитоваться на покупку ценных бумаг. Инвестировать следует только свои собственные денежные накопления.
- Не полагаться на чужие инвестиционные идеи и всегда решения принимать исключительно самостоятельно и предварительно хорошо их обдумав.
- Никогда не рассчитывать на быстрый рост курсовой стоимости акций.
- Не впадать в панику, когда движение котировок ценных бумаг будет не соответствовать ожиданиям инвестора (см. что такое «волатильность»).
- Всегда придерживаться выбранной стратегии поведения на рынке и не переходить от одной к другой.
- Не вкладывать все свои средства в небольшое количество инструментов (ценных бумаг), а стараться по максимуму диверсифицировать (разнообразить) свой ИП.
В следующих статьях мы более подробно остановимся на этих правилах и разберемся, о чем они нам говорят, а сейчас пойдем дальше.
Итак, при первичном формировании ИП начинающему инвестору предстоит решить две задачи. Первое, это компенсировать свои расходы, возникающие при участии его в работе на фондовой бирже и складывающиеся из стоимости обслуживания инвестиционного счета и комиссии брокера за совершенные инвестором сделки купли-продажи ценных бумаг. Как ранее уже пояснялось, эти расходы весьма незначительны, но они постоянные (ежемесячные в первом случае). Второй задачей, является получение такой доходности от инвестиций, которая бы (даже с учетом расходов) позволяет превышать и уровень инфляции, и ставку по депозитным вкладам в коммерческих банках. И это сегодня вполне достижимо.
Для начинающего инвестора прежде всего следует обратить внимание на акции первого эшелона (т.н. «голубые фишки»), которые обладают и высокой доходностью, и очень ликвидны на рынке ценных бумаг. Далее следует обратить внимание на сроки и величины их дивидендных выплат. И здесь рекомендуется остановить выбор на обыкновенных акциях ПАО «НЛМК» и ПАО «Северсталь». И хотя у акций этих эмитентов не самая высокая дивидендная доходность (данные по ним можно увидеть здесь https://www.dohod.ru/ik/analytics/dividend ), но выплаты инвесторам эти компании делают ежеквартально и на протяжении уже многих-многих лет (дивидендную историю также можно увидеть по приведенной выше ссылке). На старте формирования ИП рекомендуется вложить в покупку указанных выше акций примерно 40-50% инвестируемых средств. Это даст вам возможность регулярного получения дивидендного дохода, позволяющего компенсировать накапливающиеся расходы. Остальные инвестиции рекомендуется равными (примерно) долями распределить между акциями как первого, так и некоторыми акциями второго эшелонов. Здесь, исходя из личного опыта, рекомендовал бы рассмотреть покупку обыкновенных акций ПАО «ММК» (дивиденды выплачиваются ежеквартально), привилегированных акций ПАО «Татнефть», привилегированных акций ПАО «Сургутнефтегаз» и ПАО «Норильский Никель». По последним следует добавить, что хотя их курсовая стоимость (в отличие от прочих) достаточно существенна (сейчас она составляет около 23-24 тыс. руб.), но и дивидендная доходность, и их ликвидность очень высоки.
Кроме того, помимо рекомендованных выше ценных бумаг, инвестору следует присмотреться и к прочим акциям, дивидендная доходность (планируемая) которых укладывается в требуемые параметры. К ним можно отнести акции ПАО «Алроса», ПАО «Акрон», ПАО «МТС» и некоторые другие (см. таблицу по ссылке). И здесь следует помнить, что чем выше диверсификация (разнообразие инструментов в портфеле) вашего ИП, тем выше стабильность получения дивидендного дохода от сделанных вами инвестиций. Собственно на этом можно считать формирование стартового ИП готовым. Выходите на биржу через свой терминал и начинайте заключать сделки покупки обозначенных и выбранных Вами инструментов (акций) фондового рынка.
А что же далее? Как быть с получаемым дивидендным доходом и Вашими новыми инвестициями? Можно конечно выводить получаемые дивидендные выплаты себе на счет, но все-таки лучшим решением будет реинвестирование их на фондовый рынок. Ведь тем самым, вам удастся регулярно приобретать новые бумаги увеличивая объем своего ИП и повышая тем самым величину следующих дивидендных выплат. Кроме того, Вам станет доступно расширение списка бумаг в ИП, что очень позитивно будет влиять на его диверсификацию. В любом случае, выбор всегда остается за Вами. Удачных инвестиций!
Валерий Тарчков, директор компании «Западно-Сибирская Экспертиза», фото Павла Комарова
Ранее в «Родных берегах»: